20年来最缺，有钱也买不到存储芯片了

诛仙九妹

来源：内容来自经济日报。

台湾记忆体模组龙头威刚董事长陈立白昨（24）日表示，AI需求涌入，导致记忆体缺货进入20年来最严重的局面，客户实际能拿到的量仅能原本下单量的三成，「有钱也买不到」，根本不存在重复下单问题，「因为就算下再多单也没货可拿」。


他并透露，自己现在「有半数的时间是在道歉」，因为无法满足所有客户的订单，预期这波记忆体合约价涨势将持续至少二至三季以上，2026上半年DRAM与储存型快闪记忆体（NAND Flash）仍将全面缺货。


陈立白昨天出席《冠军之路》职棒纪录片记者会，释出以上讯息。他说，这波记忆体缺货潮，已迫使国际电子品牌将采购层级提升至最高层，过去多由采购主管或业务负责的谈判，现在改由大型科技公司董事长、总裁亲自出面要货。


即使品牌厂「一把手」亲自出马，能拿到的记忆体仍极为有限，供应商拥有绝对议价权，多数客户连一年约都签不到，只能「每月谈」，足见市场供应紧俏程度。


陈立白分析，这波记忆体缺货，并非像过往一样是景气循环造成，而是由AI、云端资料中心与高速运算带起的强劲需求，加上原厂生产线持续调整，将部分NAND晶片产能转往毛利更高的DRAM，进一步加剧供给不均。


市场上担心缺货引发重复下单疑虑，陈立白认为是多虑的，强调「安全库存见底，客户有钱也买不到货。」


就供需展望来看，陈立白认为，三星、SK海力士、美光均持续推动制程演进，但新增产能不足以撑起需求，增量极为有限，DDR4与DDR5供给持续吃紧，部分旧世代产品如DDR3的价格更已从低点翻倍，目前DDR4、DDR5都供不应求，预计本季起，DDR5报价涨幅会超过DDR4。


针对NAND市况，陈立白分析，原本预期小缺，现在看起来缺货将更严重，原因包括产能遭DRAM排挤，导致供给减少，固态硬碟（SSD）需求端需填补缺口，全面缺货比DRAM稍晚但缺口更深，价格涨幅也比先前评估更大。


陈立白补充，在云端服务供应商（CSP）抢货的排挤效应下，包括手机、PC、网通等传统电子大厂供应链全部吃紧，台湾电子大厂能拿到的货量，仅约为一年以前的五成到七成，多数厂商只能拿到过去一半的货。




联想正在大量囤积内存




随着内存价格飙升，PC制造商联想采取了明智的策略，大量囤积内存以应对市场波动。彭博社报道称，联想正在储备零部件，其内存和其他重要计算机硬件的库存比平时高出约50%。


据称，联想大量囤积内存是为了在内存价格上涨的情况下降低产品成本。此外，联想的库存足以支撑到2025年底和整个2026年。该公司声称，如此庞大的库存使其能够比任何竞争对手更好地应对“任何短缺”。


假设联想的说法属实，那么到2026年，该公司在OEM PC和笔记本电脑产品定价方面将拥有显著优势。目前，如果其他PC厂商没有像联想那样大规模囤积内存，我们可能会看到，在竞争本已异常激烈的市场中，其他厂商将难以维持价格竞争力。此外，随着DDR5内存价格在未来至少12个月内不可避免地持续波动，其他厂商可能不得不调整自身产品价格以应对这一波动，因此，到2026年，联想的产品定价可能会更加稳定。


联想囤积内存的时机可谓恰到好处。随着人工智能领域对DRAM芯片的需求激增，消费级和服务器级DDR5内存的价格都在失控飙升。不到四个月的时间，DRAM价格就翻了一番，导致64GB双通道DDR5内存套装的价格甚至超过了一台PS5游戏机。


主要问题在于，内存制造商目前优先向英伟达等人工智能厂商供应内存芯片，而非其他市场，而且似乎并未提高DRAM的产量来弥补这一缺口。考虑到2022年至2023年内存市场刚刚经历了产能过剩的时期，这种情况并不令人意外，当时所有主要的内存制造商都陷入了困境。（对消费者而言，那是内存销售的黄金时期，但对内存生产商来说却是毁灭性的打击。）提高产能将增加未来产能过剩的风险。


目前尚无法预测内存价格飙升何时结束；一些分析师认为这种情况可能会持续长达十年。但至少可以肯定的是，我们目前所处的内存价格暴跌局面将持续到2026年全年。


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wakeman

AI抢芯会持续多久？

superzhzh

错别字太多

77898876

@元宝  存储缺货会推高手机价格吗？

meto

泡沫太大，早晚暴雷

walysj

跟以前那啥造车却芯片一样？

—じ☆ve人生—

明显是韩国在找回经济损失，因为韩国给美国上供了3500亿美元，所以压低了出货量，造成价格上涨。类似情况，请参考三星note7手机事件那几年内存条价格上涨。